10月20日，2021年中國不銹鋼行業年會暨中國不銹鋼產業發展高端論壇在江蘇張家港成功召開。會議特別邀請了奧地利SMR董事總經理Markus Moll先生做了題為“不銹鋼的機遇與挑戰”的發言。

    2021年全球不銹鋼市場概況

    1）消費量   

    去年，中國獨樹一幟，中國消費量接近2500萬噸。歐洲是第二大消費市場，消費量約為600萬噸。這個量在中國數據坐標軸的底部。因此，我們其他國家和地區的消費量采用右邊數據坐標軸表示。歐洲、印度、美國等消費數據依次排列。其他主要消費市場，如日本到阿聯酋等，消費量就很低了。這15個主要消費市場幾乎可以代表全球不銹鋼市場情況。

    2)供應端 全球產量前25的不銹鋼企業中有19家亞洲鋼廠

    同樣的，我們也需要采用不同的坐標軸來表示，青山產量大約1200萬噸， 這個規模（用不同的顏色表示板材和長材），像太鋼這樣的企業也難以匹敵。因此青山的數據需要用左邊坐標軸表示，從右邊坐標軸看，太鋼是最大的生產企業，排在后面的幾乎都是亞洲不銹鋼企業，唯一的非亞洲企業是奧托昆普集團，太鋼、廣西北部灣、浦項集團（浦項集團的數據包含韓國和中國張家港的產量）之后是第一個非亞洲鋼廠奧托昆普，之后又是亞洲鋼廠。以中國鋼廠為主，未來我再次展示這個圖表的時候，寶武與太鋼合并后，寶武的數據要并入太鋼的數據中。

    歐洲鋼廠正在出售唯一一個產量進入前25位的美國鋼廠AK鋼鐵。另外一個大家可能感興趣的話題是產能100萬噸的意大利AST被Arvedi集團收購。

    3）價格也是兩重天

    首先，歐洲304/2B 2mm的現貨價格達到年內高位，但仍未達到歷史峰值。2007年價格遠高于現在價格，那時，鎳價是5萬美金/噸。現在，鎳價低于2萬美元/噸。因此，價格較高的原因不是來自合金附加費而是來自基價。因此價格高位可維持住并且較為合理。北美不銹鋼價格更高，成為全球價格最高的區域。關于亞洲地區，我們分兩個部分，一部分是除中國以外的區域，如韓國、日本等價格遠低于歐洲和北美的價格。但是中國價格較高，中國不銹鋼利潤空間較大，從圖表中可以看出，如果市場出現變化，中國不銹鋼的價格也將快速反應。例如，如果鎳價下降，歐洲和美國有基價和合金附加費價格體系，因此原料價格出現變化，不銹鋼價格變化需要一定的反應時間。

    4）鋼廠利潤各有不同

    奧托昆普的利潤大幅提升，噸鋼利潤超過300歐元。阿賽里諾克斯集團的主要利潤來自北美和歐洲。安普朗的利潤也首次顯著提高，達到每噸鋼400歐元的利潤。與2008年相似，我們從未見到太鋼有如此高的利潤。金達萊利潤也大幅提高，受疫情影響，青山印度克羅美尼工廠停產，我相信希克羅美尼工廠也將很快復產，這將使2022年金達萊的利潤降低。

    一個重要的衡量指標是毛利，毛利是銷售價格減去原料成本。注意，不僅要注意不是合金附加費，而是實際原料成本，此時歐洲鋼廠的毛利很高，從過去15年間的數據可以看到，歐洲的毛利隨著來自亞洲、特別是中國的競爭壓力，已大幅縮減。疫情過后，受各種因素影響，這完全成了供應端市場。在以消費導向的市場里，消費者對價格非常敏感。

    當前，在整個歐洲供應局勢都非常嚴峻，美國市場貿易保護程度高于歐洲。這也是美國不銹鋼價格較高的主要原因。

    另一個原因是由于ATI以退出大宗商品材的業務，而AK主要生產鐵素體不銹鋼和其他特殊鋼。因此美國當前只有兩家不銹鋼板材生產企業。美國只有兩家供應商，而歐洲有4家供應商。但是當你看中國不銹鋼企業的毛利，中國企業的銷售價格和原料成本價差僅有500歐元。

    各區域不銹鋼產量情況也發生了巨大的變化。15-20年前，中國占全球不銹鋼份額僅為5%，10年后，中國占比上升到了38%，現在占比上升到了近60%，曾主導全球不銹鋼市場的歐洲，向全球供應不銹鋼產品，這也是歐洲當前份額僅為12%的原因。現在，一些人認為中國主導了全球不銹鋼市場，這種情況并不健康，下次我們見面的時候我們可以一起當面討論全球不銹鋼戰略發展趨勢。我這里稱“中國印尼省”，如你所知，印尼的全部不銹鋼企業都來中國企業的投資。